Divirtiendo a la media

Cesta de Sistemas de Reversión a la Media

Cambiando los parámetros de cada sistema de reversión a la media podemos hacer una cesta de sistemas y así poder beneficiarnos de toda la potencia de la reversión a la media.

He escogido cinco sistemas solamente

La correlación de los sistemas es la siguiente:

	1er sis	2do sis	3er sis	4to sis	5to sis
1er sis	1.000000	0.977613	0.953806	0.980030	0.976489
2do sis	0.977613	1.000000	0.911579	0.977918	0.973165
3er sis	0.953806	0.911579	1.000000	0.920859	0.922897
4to sis	0.980030	0.977918	0.920859	1.000000	0.979857
5to sis	0.976489	0.973165	0.922897	0.979857	1.000000

Como vemos es bastante alta, por lo tanto tenemos que tener cuidado con ello.

Vemos los resultados de la cesta de sistemas y los comparamos con el Spy 01.

Me gusta ver que el tiempo en el mercado pasa a ser del 46%. Como sabeis no quiero cestas con mas de 6 elementos por el riesgo de correlación. La rentabilidad la deberíamos dividir por dos, tanto del Benchmark como de la estrategia.

Performance Metrics

                           Strategy     Benchmark
-------------------------  -----------  -----------
Start Period               2004-01-02   2004-01-02
End Period                 2019-12-18   2019-12-18
Risk-Free Rate             0.0%         0.0%
Time in Market             46.0%        77.0%

Cumulative Return          982,098.01%  419,187.93%
CAGR%                      77.82%       68.59%
Sharpe                     1.14         1.45
Sortino                    1.86         2.28
Max Drawdown               -82.92%      -59.59%
Longest DD Days            499          327
Volatility (ann.)          81.26%       44.47%
R^2                        0.32         0.32
Calmar                     0.94         1.15
Skew                       1.39         0.4
Kurtosis                   22.35        6.44

Expected Daily %           0.24%        0.22%
Expected Monthly %         4.9%         4.44%
Expected Yearly %          77.63%       68.43%
Kelly Criterion            17.94%       14.91%
Risk of Ruin               0.0%         0.0%
Daily Value-at-Risk        -8.05%       -4.35%
Expected Shortfall (cVaR)  -14.0%       -14.0%

Payoff Ratio               1.17         1.11
Profit Factor              1.41         1.36
Common Sense Ratio         1.92         1.65
CPC Index                  0.92         0.83
Tail Ratio                 1.36         1.21
Outlier Win Ratio          8.68         9.31
Outlier Loss Ratio         2.5          5.39

MTD                        8.92%        8.92%
3M                         16.36%       34.9%
6M                         76.72%       50.81%
YTD                        133.1%       98.01%
1Y                         135.09%      98.01%
3Y (ann.)                  73.22%       79.22%
5Y (ann.)                  88.96%       76.89%
10Y (ann.)                 91.66%       83.67%
All-time (ann.)            77.82%       68.59%

Best Day                   54.17%       23.65%
Worst Day                  -42.13%      -16.44%
Best Month                 169.67%      46.11%
Worst Month                -50.29%      -41.18%
Best Year                  490.15%      218.41%
Worst Year                 -60.29%      -12.1%

Avg. Drawdown              -12.4%       -5.52%
Avg. Drawdown Days         36           21
Recovery Factor            11844.61     7034.05
Ulcer Index                inf          1.0

Avg. Up Month              25.82%       13.83%
Avg. Down Month            -16.28%      -10.46%
Win Days %                 55.83%       55.26%
Win Month %                63.16%       70.86%
Win Quarter %              78.57%       75.81%
Win Year %                 75.0%        87.5%

Beta                       1.04         -
Alpha                      0.25         -

5 Worst Drawdowns

	Start	Valley	End	Days	Max Drawdown	99% Max Drawdown
1	2012-05-30	2012-12-28	2013-10-11	499	-82.915153	-76.735777
2	2006-01-31	2006-05-05	2006-11-15	288	-67.792215	-67.390543
3	2009-06-30	2009-07-10	2010-03-01	244	-60.355824	-58.421134
4	2005-01-03	2005-06-30	2005-11-21	322	-55.967954	-54.072983
5	2015-11-04	2015-12-18	2016-06-29	238	-54.209808	-51.943213

Strategy Visualization